Nếu bạn không chủ động nghĩ về cách đầu tư vào công nghệ vĩ đại nhất từng được tạo ra, bạn chắc chắn sẽ thua cuộc.
Cứ mỗi thập kỷ, thế giới lại chứng kiến một cơn sốt vàng.
Internet những năm 90 đã tạo ra những gã khổng lồ công nghệ như Google, Amazon và Apple từ hai bàn tay trắng, và âm thầm biến các kỹ sư, nhà đầu tư, và những người tin tưởng sớm thành triệu phú.
Sự bùng nổ của điện thoại di động đầu những năm 2000 dẫn đến sự trỗi dậy của các nền tảng xã hội như Facebook, tạo ra một nền kinh tế tiếp thị kỹ thuật số hoàn toàn mới.
Tiền điện tử (Crypto) trong thập niên 2010 đã tạo ra một lớp tài sản mới và một thế hệ triệu phú trẻ, giàu có.
Mỗi khoảnh khắc này đều tạo ra hai nhóm người riêng biệt:
- Những người nhìn thấy nó đến và thừa hưởng một làn sóng giàu có mới
- Những người chỉ biết nói, "Tôi biết về nó. Nhưng tôi chẳng bao giờ làm gì cả."
Nếu bạn đã ở trong nhóm thứ hai cho mọi khoảnh khắc đó, thì thực sự không sao cả, bởi vì thứ đang ở ngay trước mắt bạn lúc này còn lớn hơn tất cả chúng cộng lại.
Cơn sốt vàng AI đang diễn ra, và hàng nghìn tỷ đô la đang chảy qua; không còn nghi ngờ gì về điều đó nữa.
Câu hỏi thực sự là - bạn sẽ làm gì với nó?
Trong bài viết hôm nay, tôi sẽ chia sẻ suy nghĩ của mình về cách một người bình thường có thể tận dụng và đầu tư vào cơn sốt vàng AI.
Bài viết này rất toàn diện và chi tiết - bạn nên đánh dấu nó lại để không bị mất.
Những lưu ý quan trọng trước khi bắt đầu: HÃY ĐỌC KỸ
- Tôi không phải là cố vấn tài chính, và mọi thứ ở đây chỉ dành cho mục đích giáo dục.
- Tôi sẽ hạn chế liệt kê các công ty cụ thể và mã chứng khoán/ETF cụ thể; tuy nhiên, tôi có thể đề cập đến các công ty như ví dụ. Lưu ý rằng nếu tôi đề cập đến một công ty, tôi có thể sở hữu hoặc không sở hữu nó (ví dụ: nếu tôi nói NVIDIA là một ví dụ về chiến lược "bán cuốc xẻng", tôi có thể sở hữu công ty được đề cập)
- Tôi không ở đây để quảng cáo mồi chài hay bán cho bạn bất cứ thứ gì, và mọi thứ ở đây chỉ là ý kiến cá nhân của tôi.
Phần cuối cùng của bài viết này là một khoản đầu tư không cần vốn và mang lại lợi nhuận cao nhất so với bất kỳ thứ gì trong danh sách này. - hãy ở lại để xem nó.
Bán Cuốc Xẻng (Pick-and-Shovels)
Trong cơn sốt vàng nguyên thủy, những người trở nên cực kỳ giàu có không phải là những người thợ mỏ. Họ là những người bán cuốc, xẻng và các vật tư mà thợ mỏ cần.
Những người thợ mỏ chấp nhận mọi rủi ro, và các nhà cung cấp được hưởng lợi bất kể ai thực sự tìm thấy vàng, ai trở nên giàu có, hay ai phá sản.
Logic tương tự cũng áp dụng cho AI.
Các công ty bán cuốc xẻng là những doanh nghiệp kiếm tiền mỗi khi AI phát triển - bất kể mô hình AI nào chiến thắng, startup nào thành công, hay sản phẩm nào cất cánh.
Ví dụ rõ ràng nhất là NVIDIA. Tất cả chúng ta đều biết sự phát triển điên rồ của công ty này trong năm năm qua (giá cổ phiếu tăng +1300%).
Họ đã không chiến thắng vì ChatGPT trở thành AI số 1 trên cửa hàng ứng dụng.
Họ chiến thắng vì OpenAI, Anthropic, và hàng trăm công ty AI khác CẦN cơ sở hạ tầng của họ.
NVIDIA so với tăng trưởng đầu tư AI toàn cầu - biểu đồ
Nói cách khác, các công ty bán cuốc xẻng không phụ thuộc vào kết quả hay tỷ lệ thành công.
Các doanh nghiệp bán cuốc xẻng này là nơi tôi nghĩ mọi người nên nghiên cứu.
Nhiều người trong số các bạn sở hữu S&P 500, và nếu đúng như vậy, bạn đã có tiếp xúc với nhiều công ty bán cuốc xẻng.
Dưới đây là một số ngành bán cuốc xẻng đáng để nghiên cứu:
Bán cuốc xẻng - các ngành công nghiệp
Một góc nhìn bán cuốc xẻng nữa đáng để nghiên cứu: kim loại thô.
Các kim loại như Đồng và Nhôm rất cần thiết trong sản xuất cơ sở hạ tầng AI vật lý.
Người Hưởng Lợi Thứ Cấp (Second-Order Beneficiaries)
Đầu tư bán cuốc xẻng là cách trực tiếp nhất để đầu tư vào cơ sở hạ tầng AI, nhưng có một lớp cơ hội thứ hai mà hầu hết mọi người hoàn toàn bỏ qua.
Người hưởng lợi thứ cấp là những công ty không bán trực tiếp cơ sở hạ tầng AI nhưng hoạt động kinh doanh của họ tăng trưởng đáng kể khi việc áp dụng AI lan rộng và khách hàng đạt được ROI thực sự.
Sự khác biệt chính là về thời điểm:
Các công ty bán cuốc xẻng chiến thắng khi AI được xây dựng, trong khi những người hưởng lợi thứ cấp chiến thắng khi AI được sử dụng.
Bán cuốc xẻng so với người hưởng lợi thứ cấp - TLDR
Hãy nghĩ theo cách này: khi điện được phát minh, những người bán cuốc xẻng rõ ràng là các công ty điện lực và nhà sản xuất dây đồng.
Nhưng những người chiến thắng thứ cấp lại là các nhà máy, nhà sản xuất thiết bị gia dụng, và các doanh nghiệp bán lẻ, những người đột nhiên có thể hoạt động ở quy mô trước đây là không thể.
Bây giờ, bạn phải hiểu điều này.
Có thể có sự chồng chéo giữa các công ty bán cuốc xẻng và những người hưởng lợi thứ cấp.
Ví dụ, một công ty như Google dựa vào việc áp dụng Gemini AI để tăng doanh thu quảng cáo và thị phần đám mây, nhưng cũng xây dựng cơ sở hạ tầng AI cơ bản mà những người khác chạy trên đó. Nó vừa là nhà cung cấp công cụ vừa là người hưởng lợi ở hạ nguồn.
Vì vậy, thay vì nghĩ về bán cuốc xẻng và người hưởng lợi thứ cấp như hai "nhóm đầu tư" riêng biệt, hãy nghĩ về nó như một phổ liên tục.
Bán cuốc xẻng so với người hưởng lợi thứ cấp - phổ liên tục
Câu hỏi duy nhất bạn cần tự hỏi:
"Công ty này kiếm được nhiều tiền hơn vì AI đang được xây dựng HAY vì AI đang được sử dụng?"
Các lĩnh vực người hưởng lợi thứ cấp để nghiên cứu thêm:
Người hưởng lợi thứ cấp - các ngành công nghiệp
Tiếp Xúc Mục Tiêu (Targeted Exposure)
Được rồi, vậy là bạn đã hiểu hai nhóm đầu tư và phổ AI giữa chúng.
Bây giờ, tôi sẽ đề cập đến các phương tiện đầu tư rộng mà bạn có thể sử dụng để có được sự tiếp xúc mục tiêu với các ngành này - sâu hơn là chỉ S&P 500.
ETF
Không phải ai cũng muốn chọn cổ phiếu riêng lẻ. Và thành thật mà nói, hầu hết mọi người không cần phải làm vậy.
ETF (quỹ giao dịch trao đổi) mang lại cho bạn sự tiếp xúc đa dạng với một ngành hoặc lĩnh vực mà không cần phải tự mình nghiên cứu và chọn từng công ty riêng lẻ.
Bạn mua một tài sản và nhận được sự tiếp xúc với nhiều công ty trong toàn bộ ngành.
Ví dụ: một ETF về Robot & Tự động hóa sẽ nắm giữ các công ty trong lĩnh vực tự động hóa công nghiệp, robot hình người và sản xuất được hỗ trợ bởi AI.
Không khuyến nghị các mã chứng khoán cụ thể, bạn có thể sử dụng lời nhắc này trong bất kỳ LLM nào để tìm nguồn ETF mà bạn có thể quan tâm.
Tất cả những gì bạn cần làm là cho nó biết bạn đang ở thị trường nào [Mỹ/Anh/Úc/Khác] và cung cấp một danh sách các ngành mà bạn muốn có ETF (bạn có thể sử dụng những ngành tôi đã đề cập ở trên).
1Tôi muốn xây dựng sự tiếp xúc ETF mục tiêu với cơ hội đầu tư AI. Đây là bối cảnh của tôi:2Vị trí và thị trường: [quốc gia của bạn]3Khẩu vị rủi ro: [thấp / trung bình / cao]4Thời gian đầu tư: [X năm]5Ngân sách đầu tư hàng tháng: [số tiền]6Danh mục đầu tư hiện tại: [mô tả ngắn gọn — ví dụ: "chủ yếu là quỹ chỉ số S&P 500"]7Dựa trên thông tin này, hãy đề xuất các ETF thuộc năm danh mục sau:81. AI & Công nghệ rộng92. Chất bán dẫn & Chip103. Robot & Tự động hóa114. An ninh mạng125. Năng lượng sạch & Cơ sở hạ tầng lưới điện13Đối với mỗi đề xuất, hãy cung cấp:14— Tên quỹ và mã chứng khoán15— 5 khoản nắm giữ hàng đầu16— Tỷ lệ chi phí17— Vị trí của quỹ trên phổ từ bán cuốc xẻng đến người hưởng lợi thứ cấp18— Bất kỳ sự chồng chéo nào với các quỹ khác trong danh sách này19— Một câu giải thích tại sao nó phù hợp với tình huống cụ thể của tôi20Đánh dấu bất kỳ quỹ nào mang tính tiếp thị nhiều hơn là thực chất — nặng về từ khóa AI nhưng nhẹ về mức độ tiếp xúc doanh thu AI thực sự. Tôi muốn sự tiếp xúc thực sự, không phải bao bì chủ đề.
Kết quả trả về sẽ là một danh sách rút gọn ETF được cá nhân hóa, phù hợp với hoàn cảnh của bạn.
Tôi thích Perplexity Finance và Claude (suy nghĩ mở rộng) như các công cụ nghiên cứu tài chính.
Tiếp Xúc Rủi Ro Cao & Cược Bất Đối Xứng (High Risk Exposure & Asymmetric Bets)
Mọi thứ được đề cập cho đến nay đều nằm ở phía tương đối an toàn hơn của phổ đầu tư AI. ETF, cổ phiếu blue-chip bán cuốc xẻng, người hưởng lợi thứ cấp - tất cả đều là những cách tiếp xúc đa dạng và có chừng mực.
Phần này thì khác.
Để chúng ta hiểu rõ về nhau, qua Tiếp Xúc Rủi Ro Cao & Cược Bất Đối Xứng, tôi muốn nói cụ thể đến các phương tiện đầu tư mà kịch bản thực tế là số tiền của bạn có thể tăng gấp 10 lần hoặc về không.
Tất nhiên, không có gì là "an toàn" trong đầu tư, và các danh mục khác hoàn toàn có thể tăng gấp 10 lần hoặc đưa về không.
Tuy nhiên, đây là bốn danh mục rủi ro cao đáng để hiểu:
- Crypto x AI
AI và tiền điện tử đang hội tụ nhanh hơn hầu hết mọi người nhận ra. Token AI agent, mạng lưới tính toán phi tập trung và các dự án cơ sở hạ tầng blockchain được xây dựng đặc biệt cho khối lượng công việc AI đều là những danh mục mới nổi.
Nếu bạn theo dõi tôi @milesdeutscher, bạn sẽ biết tôi đã đăng nhiều chủ đề về lĩnh vực này trong hai năm qua.
Một số ngành Crypto x AI đáng để nghiên cứu:
Crypto x AI - các ngành công nghiệp
2. Cổ phiếu riêng lẻ
Việc chọn các công ty AI riêng lẻ, đặc biệt là các tên tuổi vốn hóa nhỏ hơn bên ngoài những gã khổng lồ rõ ràng, có rủi ro tập trung đáng kể. Một báo cáo thu nhập tồi, một thay đổi quy định, hoặc một đối thủ cạnh tranh được tài trợ tốt hơn có thể xóa sổ một vị thế. Tiềm năng tăng rất trực tiếp, nhưng tất cả chip của bạn đều đặt vào một con ngựa.
Cổ phiếu - ma trận góc phần tư
Hãy nghiên cứu và hành động cho phù hợp.
3. Các Startup Giai đoạn Đầu
Rủi ro cao nhất và tiềm năng phần thưởng cao nhất trong toàn bộ danh sách này. Các startup AI đang được tài trợ với tốc độ chưa từng thấy kể từ thời kỳ dot-com. Hầu hết sẽ thất bại. Một số ít sẽ trở thành NVIDIA hoặc OpenAI tiếp theo.
Startup - phễu tồn tại
Nếu phong cách đặt cược này khiến bạn quan tâm, bạn có thể nhắc một LLM để hướng dẫn bạn cách đầu tư vào các startup giai đoạn đầu (nhiều nền tảng cho phép bạn làm điều này).
4. Quỹ Đầu Tư Mạo Hiểm (Venture Capital)
Cuối cùng, nếu bạn có vốn và chứng chỉ phù hợp, các quỹ VC tập trung vào AI cung cấp sự tiếp xúc đa dạng với một danh mục các khoản cược giai đoạn đầu, với sự lựa chọn giao dịch chuyên nghiệp - ít rủi ro hơn so với việc tự mình chọn các startup riêng lẻ, nhưng vẫn cao hơn đáng kể so với bất kỳ ETF hoặc đầu tư thị trường đại chúng nào.
Đầu tư VC - TLDR
Khoản Đầu Tư ROI Cao Nhất: Sự Nghiệp & Kỹ Năng của Bạn (The Highest ROI Investment: Your Career & Skillset)
Mọi danh mục đầu tư được đề cập cho đến nay đều yêu cầu vốn.
Khoản này thì không.
Lợi tức đầu tư cao nhất hiện có đối với hầu hết mọi người không phải là cổ phiếu, ETF hay token tiền điện tử.
Đó là quyết định xây dựng các kỹ năng AI mà thị trạng đang khao khát trả tiền.
Tôi đã chứng kiến những người trong mạng lưới cá nhân của mình đi từ mức lương trung bình lên thu nhập tự do sáu con số trong vòng chưa đầy mười hai tháng, và thu nhập của bạn là công cụ xây dựng sự giàu có mạnh mẽ nhất của bạn.
Và không giống như mọi khoản đầu tư khác trong danh sách này, rủi ro giảm xuống bằng không. Bạn không thể mất đi những kỹ năng mình đã xây dựng.
Đây là cách tôi nghĩ về sự so sánh ROI:
Một khoản đầu tư $10.000 vào ETF AI có thể mang lại lợi nhuận 15-20% hàng năm nếu giả thuyết thành công. Đó là $1.500 đến $2.000 trong năm đầu tiên.
Một khoản đầu tư $10.000 vào giáo dục, công cụ hoặc người cố vấn về AI thực sự có thể mang lại $50.000 đến $100.000 trong năm đầu tiên nếu bạn đóng gói và bán những kỹ năng đó một cách chính xác.
"Nghe có vẻ tuyệt vời. Nhưng, tôi thực sự nên xây dựng những kỹ năng nào?"
Rất vui vì bạn đã hỏi; đó chính xác là lý do tôi viết bài này:
Bạn cần trả lời ba câu hỏi để tận dụng cơn sốt vàng AI:
- Tôi có thể xây dựng những nguồn thu nhập được hỗ trợ bởi AI nào bên ngoài công việc 9-5 của mình? (được đề cập trong bài viết về kỹ năng AI ở trên của tôi)
2. Làm thế nào để tôi định vị bản thân trong ngành công nghiệp AI - đúng người, đúng cộng đồng và đúng mạng lưới để kết nối? (điều tôi liên tục đề cập ở đây @aiedge_
3. Làm thế nào để tôi sử dụng AI để trở thành người có giá trị nhất trong vai trò hiện tại của mình để tôi không thể bị thay thế? (chính xác là những gì tôi sẽ đề cập trong bài viết vào thứ Sáu tới)
Hãy đầu tư vào thị trường, nhưng luôn đầu tư vào bản thân trước tiên.
Lời Kết (Final Thoughts)
Đây chắc chắn là bài viết yêu thích nhất của tôi từ trước đến nay.
Tôi thực sự hy vọng bạn thấy nó có giá trị.
Mọi thứ tôi viết đều đến từ kinh nghiệm thực tế, những cuộc trò chuyện thực tế với những người trong mạng lưới của tôi và những quan sát thực tế từ việc đắm chìm trong không gian AI hơn hai năm qua. Tôi tự viết từng chữ (không có nội dung AI rác), và tôi chỉ xuất bản những thứ tôi sẽ dùng tiền của mình để đầu tư.
Nếu đó là phong cách nội dung bạn muốn có trên bảng tin của mình, hãy nhớ theo dõi tôi @aiedge_ - tôi đang đăng các bài viết về AI như thế này 3 lần/tuần.
Tôi tò mò - bạn muốn tôi đề cập đến những chủ đề AI nào trong tương lai? Tôi đọc mọi bình luận, vì vậy hãy để lại đề xuất bên dưới.
Cuối cùng, nếu có thể, hãy Like/Repost bài viết này để những người khác có thể nhìn thấy nó 💙
